作为经济强省，江苏的养老金水平却长期处于全国中游，2025年全省企业退休人员平均养老金约3296元/月，低于广东、浙江等同梯队省份。这一现象背后，是多重结构性矛盾的叠加效应。
一、历史制度缺陷：过渡性养老金的“先天不足”
江苏养老金偏低的核心症结，在于过渡性养老金的计发机制。全国31个省份中，仅有江苏采用“推算账户法”，将1995年前的工龄按1995年的工资水平折算成虚拟账户，并按固定利率计息。这种计算方式导致两个致命问题：
基数严重滞后：1995年江苏职工平均工资仅为468元/月，即便加上年均7%的利息，2025年推算账户的月发放额仍不足500元，而广东、浙江等省份直接按退休时社平工资的1.2%-1.4%计算，同等条件下过渡性养老金可达1500元以上。调整机制脱节：其他省份的过渡性养老金每年随社平工资同步增长，江苏却因固定计息模式，实际购买力持续缩水。例如，2022年江苏企业退休人员过渡性养老金仅占养老金总额的12%，而全国平均水平为25%。
这种制度设计的历史成因，与江苏早期养老保险试点时的特殊政策有关。但随着全国统筹推进，广东、上海等省市已完成改革，江苏却因涉及1100万退休人员的利益调整，改革进程相对滞后。
二、人口结构压力：老龄化与抚养比的双重挤压
截至2023年末，江苏60岁以上老年人口达2089万人，占常住人口的24.5%，老龄化程度居全国前列。与之对应的是，全省参保职工与离退休人员的抚养比已降至2.3:1，远低于全国2.8:1的平均水平。
支付压力陡增：2024年江苏养老保险基金支出4206亿元，收支缺口较2019年扩大近40%，财政补贴同比增长20%仍难以完全覆盖。缴费基数偏低：受历史政策影响，部分企业长期按最低基数缴费。例如，某退休人员18年平均缴费指数仅0.4243，个人账户余额不足4.1万元，导致养老金总额仅1357元/月。尽管2024年江苏社保缴费基数下限已提至4879元，但灵活就业人员中仍有30%选择按60%最低档缴费。
三、区域发展失衡：苏南苏北的“二元鸿沟”
江苏内部的养老金差距同样显著。2025年，苏州企业退休人员平均养老金达4000元/月，而宿迁仅为2800元/月，差距近43%。这种分化源于：
经济基础差异：苏南地区财政收入充裕，地方政府可额外补贴养老金。例如，苏州城乡居民基础养老金达705元/月，是苏北地区的3倍。产业结构影响：苏北地区制造业占比高，企业盈利能力较弱，职工缴费基数普遍偏低。以某纺织企业为例，其职工平均缴费基数仅为全省社平工资的65%。
四、破局路径：系统性改革的三维突破
（一）制度重构：过渡性养老金改革的“江苏方案”
2024年起，江苏启动过渡性养老金改革，采用“新老办法对比、差额分阶段补发”的模式：
分步实施：2024年补发差额的40%，2025年提升至70%，2026年实现全额发放。例如，某退休人员新办法过渡性养老金为1500元，老办法为500元，2025年每月可增发700元。动态调整：改革后过渡性养老金将与社平工资挂钩，每年随养老金计发基数同步增长。预计到2026年，全省企业退休人员平均养老金可提升200-300元/月。
（二）结构优化：提升缴费基数与财政投入
扩大高基数覆盖：2024年江苏社保缴费基数上限已提至24396元/月，鼓励企业按实际工资参保。以某科技公司为例，全员按100%基数缴费后，职工退休时基础养老金可增加30%。强化财政兜底：2024年江苏各级财政投入社保补贴1164亿元，同比增长20%。未来可借鉴广东经验，将国有资本划转社保基金的比例从10%提升至20%，预计每年可增加收入200亿元。
（三）区域协同：缩小苏南苏北差距的“两步走”
省级统筹深化：2025年起，江苏将建立养老金调剂金制度，苏南地区按养老金支出的5%提取资金，用于补贴苏北。预计每年可调剂资金50亿元，使苏北企业退休人员平均养老金提升8%。产业转移带动：通过“南北共建园区”模式，引导苏南劳动密集型产业向苏北转移，提升当地职工工资水平。以某电子企业为例，搬迁至宿迁后，职工平均工资从3500元/月提升至4200元，缴费基数同步增长20%。
五、个人应对策略：提升养老金的三大关键
对于普通职工而言，可通过以下方式弥补制度性差距：
延长缴费年限：缴费30年比15年，基础养老金可增加100%。以2025年计发基数8785元为例，30年缴费者基础养老金可达2635元，而15年缴费者仅1317元。选择高档次缴费：按100%基数缴费比60%基数，个人账户养老金每月可多领取200-300元。例如，60岁退休时，100%基数缴费者个人账户余额可达15万元，而60%基数者仅9万元。参与补充保险：企业年金可使养老金提升20%-30%。某国企职工每月缴纳企业年金500元，退休后每月可额外领取1500元。
结语
江苏养老金偏低的问题，本质上是经济发展与社会保障不同步的缩影。随着过渡性养老金改革的深化、财政投入的增加和区域协同的推进，这一局面正在逐步改善。对于个人而言，理性规划缴费策略、积极参与补充保险，仍是提升养老保障水平的关键。未来，随着全国统筹的进一步完善，江苏有望在经济强省的基础上，实现养老金水平的“弯道超车”。
